加拿大男子将TSFA账户炒到$290万：仅买这4只股

根据Globe and Mail报道，加拿大一对夫妇将TFSA免税户口炒到了$290万加元，心得是买苹果和Nvidia等高科技成长股。

丈夫Doug和妻子Jennifer在高中相识，住在卑诗省North Delta。正如他们所说，他们的婚姻似乎是天作之合。虽然现在已经75岁退休，但2人仍过着积极的生活方式。

Doug似乎不仅知道如何选择老婆，还知道如何选股票。他为自己、Jennifer和2个成年子女开了4个TFSA免税储蓄账户。现在，这4个账号的余额已经涨到从$570,000元到$850,000元不等。

据Globe and Mail得到的截图验证，4个TFSA加起来有$290万元。

而加拿大每个TSFA最高供款不超过$9.5万元。换言之，Doug和孩子4个户口的本金不会超过$38万元，现在余额$290万元，涨了7-8倍。

据Doug称，他的转折点出现在2008年。那年美国股市崩盘，而他投资的互惠基金（Mutual Funds）遭受重创，退休的Doug索性将这些基金全部抛售，自己操盘，进军购买高科技成长型股票。

4只科技股占据了他大部分的业绩记录：苹果、亚马逊、微软和英伟达（Nvidia）。

Doug的4个TFSA账户目前仍然持有这4只股票，但权重有所不同。

投资苹果的一个主要原因是他和Jennifer喜欢苹果的设备，还看到苹果正处于增长轨道，因为它将核心优势的现金流投入到新机会中。

“许多人讨厌苹果……我注意到，当人们不喜欢一家公司时，通常是因为这家公司在‘欺骗人们’。银行通常也会受到同样的待遇，我认为这可能是一个买入的好理由。”

2008年不到$5元涨到现在$235元

至于今年的明星股Nvidia，Doug坦言，他对其的押注“主要是运气”。

不久前，他开始投资这家公司，并不是因为他预见到Nvidia的AI芯片热潮，而是因为一位狂热的游戏玩家提到该公司的图形处理单元GPU非常适合游戏。

过去4年，英伟达从$6元涨到了$138元，市值超过3万亿美元，一举超过了苹果。

然而，Doug对自己的投资缺乏多元化和保守的持股并不担忧。如果发生损失，他们不会造成困难。因为夫妻2人的财务状况良好：有固定收益养老金、注册退休收入基金RRSP、非注册账户。最重要的是，他们的房子已经没有房贷抵押贷款。

不仅夫妻俩的退休生活稳固，而且孩子的生活方式和遗产也是如此。事实上，这对夫妇已经给了他们的儿子$130万元，并用这笔钱为买了房子。

至于女儿，是父母主要住所的共同所有者。由于健康原因，她一辈子都和他们住在一起，所以Doug会将这套房子全部转给她。

他并不打算永远持有科技股。由于快速增长的时代终有一天会结束，他将考虑投资投机性较低的股票。例如考虑“追随巴菲特进入铁路、保险和石油行业”。

许多人不像Doug那样具有承担风险的财务保障，因此分散投资和重新平衡更有意义。科技股的高估值可能会急剧下跌，从而导致巨额损失，就像北电和黑莓股东所经历的那样。

对于Doug这个例子，专家怎么看呢？

Globe and Mail咨询了投资组合经理Stephanie Douglas对Doug的TFSA的看法，“Doug显然在增加家庭财富方面做得非常出色。虽然他的投资组合存在集中风险，但他的投资理念非常合理。投资了解的公司总是最好的。他买了他拥有的熟悉产品并认为长期增长有价值的公司。他还继续研究他持有的公司，以随时掌握任何变化。虽然分散投资组合是明智之举，但如果这是他的‘闲钱’，就没有必要对他的TFSA策略过于保守。不过，我会鼓励Doug和妻子与理财专业人士定期进行财务规划，以确保他们继续保持退休目标的轨道，并且他们的风险承受能力保持一致（即妻子是否具有类似的风险承受能力）。”

Douglas补充道，“理想情况下，他们的计划应该包括蒙特卡罗模拟，以对计划进行压力测试，因为他们的投资组合波动很大，Doug在2008年股市崩盘时亲身经历了这一点。目前他们退休的收入来源（固定收益养老金和注册退休收入基金）是应纳税的，因此明智的做法是，可使用免税资金TFSA来购买意外的大额商品，例如新车和暖炉等。拥有3到6个月生活费用的应急基金也是明智的，如果他们需要补充应急基金，从RRIF账户中提取资金可能会产生重大的税收影响。Doug还提到，他和妻子不需要TFSA来养老。但根据他们的风险承受能力或时间范围，虽然资产配置可能不适合他的孩子，但孩子也应该定期进行财务规划。”

看来，专家也基本赞同Doug投资高科技股票的策略。

近日，Globe and Mail还报道过另外一起将TFSA炒到$200万元的故事。

同样，故事的主角保罗和妻子有稳定工作和丰厚养老金，投资的只是“闲钱”，不是一般人能仿效的。如果他们损失了全部投资，也不会影响他们的财务安全。其他人不应该承担这样的风险，除非他们用的是可以承受的损失，或不需要的闲钱。

所以，另一个加拿大男子炒到$4亿再破产的故事教训则更加发人深省。

故事主角Christopher DeVocht是一名木工，他在2019年底投资了$88,000元组合，主要由特斯拉公司的股票和衍生品组成，风险是收益非常高。

结果，特斯拉在2020年开始大涨，好运的时候赚到他怀疑人生。

“截至2020年2月底，他的证券投资组合的标价约为$550万加元。到2020年6月底，也就是他30岁的时候，标价……约为$2600万加元，并且迅速上涨。”

根据诉讼，到2021年4月，DeVocht的净资产已增长至$1.86亿元。

到2021年11月，他的证券投资组合价值$4.15亿元。

然而，这名完全没有风险管理的木工最终吃下苦果——特斯拉股价在2022年经历一系列下跌。

特斯拉股价在2022年10月出现更大幅度下跌时，DeVocht的公司不得不出售其持有的特斯拉股票，以偿还皇家银行保证金账户中的贷款。

最终，DeVocht的证券持有量变得一文不值。

Ref：

https://www.theglobeandmail.com/investing/investment-ideas/article-this-retiree-turned-his-familys-tfsas-into-29-million/